跳到正文
只看白皮书#研究与报告
今天10月13日周二9 条
  1. RSSHub 东方财富行业研报

    万联证券通信行业跟踪报告：FCC政策扰动边际缓解，VCSEL NPO产业布局升温

    万联证券通信行业跟踪报告指出，美国FCC公布的10月29日公开委员会议程未涉及光模块禁令，国内光模块厂商出海受限担忧有望缓解。六大主要厂商布局VCSEL NPO，TrendForce预估2031年VCSEL市场需求量有望达6.5亿颗，2025-2031年复合成长率38%；LightCounting将2026年以太网光模块销售额增速由73%上调至120%。

  2. RSSHub 东方财富行业研报

    上海证券国产算力链事件点评：华为发布昇腾960超节点，打造中国坚实算力底座

    9月17日，华为在2026华为全联接大会上正式发布昇腾960超节点，其单超节点规模达4096卡，RTT时延低至2μs，可支撑10万亿参数大模型训练与推理。960DT将于2027年一季度上市，Atlas 960液冷超节点计划明年三季度推出；华为还提出通过二层CLOS四平面组网与多轨道拓扑支持百万卡昇腾超节点集群。

  3. RSSHub 东方财富行业研报

    开源证券通信行业点评报告：PH需求正提速，MPO连接器赛道高景气再获验证

    杰普特2026年以来累计收到北美V客户约1.63亿美元光纤连接器订单，致尚科技与PH客户签署2027年度5亿美元需求预测合作备忘录。开源证券认为AI算力集群扩张推动MPO连接器量价齐升，CPO/NPO新架构将释放需求弹性，并建议关注PH&Senko链投资机会。

  7. Google Alerts RSS：数据中心 扩容 资本开支

    浙商证券研报：2026Q4海外算力交付加速，建议关注液冷率先放量环节

    浙商证券研报称，英伟达VR200自2026Q3起小批量交付，Q4有望进入规模量产爬坡，海外算力交付窗口加速，液冷产业链业绩将集中兑现。AI整机柜TDP已突破风冷40kW极限，多国要求新建及改建大型/超大型数据中心PUE≤1.25，非接触式冷板液冷成主流，上游零部件平均毛利率25%-30%，UQD、CDU、不锈钢波纹管环节达40%-60%。

  8. Google Alerts RSS：数据中心 800V 直流

    开源证券研报：下半年将成为AI电力设备重要拐点，800VDC推动数据中心供电架构演进

    开源证券10月11日发布电力设备行业研报，依据英伟达800VDC白皮书2.0判断机柜侧PowerRack将于2026Q3进入导入阶段，下半年成为AI电力设备重要拐点。整流电源、BBU、直流配电、母线、连接器及直流保护等环节有望率先受益，受益标的包括新雷能、新宙邦。研报还显示2026年9月国内储能采招规模达22.0GW/73.7GWh，同比分别增长88.0%和121.3%。

  9. Google Alerts RSS：人工智能数据中心

    世贸组织《全球贸易展望》：人工智能投资与AIDC相关货物贸易成为全球贸易增长引擎

    世贸组织10月8日发布更新版《全球贸易展望》，将2026年全球货物贸易量增长预期上调至3.9%、2027年至4.1%，称人工智能超预期投资是重要原因。今年上半年，建设人工智能基础设施所需的半导体和服务器等货物贸易增长67%，贡献近一半全球货物贸易增量，预计全年占比升至15%。相关物资主要由东亚和东南亚经济体供应，世贸组织预计今年亚洲货物出口增长接近10%。

10月12日周一
  1. RSSHub 东方财富行业研报

    爱建证券通信行业跟踪报告：FCC26-50新规将落地，光模块存量稳健，国产芯片加速验证

    美国FCC26-50通信供应链安全新规将于10月13日正式生效，采用组件穿透监管框架，截至10月8日中国产光模块整机未被列入Covered List。报告称800G、1.6T高速光模块国内厂商出货占比约70%，市场担忧下一代1.6T/3.2T产品内置DSP、MCU面临来源主体合规核查。

  2. Google Alerts RSS：数据中心 扩容 资本开支

    证券之星研报：胜蓝股份2026年上半年营收净利双增，机构首次覆盖给予“买入”评级

    胜蓝股份2026年上半年实现营业收入11.30亿元、归母净利润1.30亿元，同比分别增长45.89%、54.41%，增长源于AI算力拉动的数据通讯业务放量。其数据通讯产品覆盖224G高速背板连接器、高速线缆模组、光模块笼子、DAC/ACC/AEC线缆、液冷散热组件及数据中心电源互连产品，客户包括浪潮、华勤、联想。

  3. Google Alerts RSS：数据中心 扩容 资本开支

    中信证券研报：电力供应已成为美国AI数据中心建设核心瓶颈之一

    中信证券研报指出，电力供应已成为美国AI数据中心建设的核心瓶颈之一。据Aterio，截至2026年9月初美国在建数据中心容量达71.7GW，而SemiAnalysis预计2027—2028年电网新增容量仅25.2GW，缺口约46.5GW。中信证券预计电网改造与表后发电将并行推进，混合供电逐步成为主流，电网设备、输变电EPC及表后发电产业链有望受益。

  4. Google Alerts RSS：数据中心 扩容 资本开支

    摩根士丹利：美国AI数据中心2029年供电缺口或达77GW，分布式供电设备市场约2400亿美元

    摩根士丹利研报预计，2026至2029年美国数据中心新增电力需求约160GW，扣除电网、已采购发电设备及核电容量后，2029年仍有约76.5GW供电缺口。该行预计截至2029年美国分布式供电设备潜在市场约120GW，对应约2400亿美元机会，缺口将主要由固体氧化物燃料电池、燃气发动机和燃气轮机等现场发电设备填补。

  5. Google Alerts RSS：AI data center

    全球AI数据中心功耗市场规模：2025年102亿美元，2026–2035年CAGR为27.3%

    全球AI数据中心功耗市场2025年规模为102亿美元，预计2026–2035年以27.3%的CAGR增长，2035年达约1119亿美元。北美2025年占36.2%份额、收入约37亿美元；按容量、类型、终端行业划分，Above 5 MW、企业数据中心、IT与电信分别以54.8%、36.8%、38.6%居首。IEA数据显示2024年全球数据中心用电约415 TWh，预计2030年达约945 TWh。

  6. Data Center Knowledge73

    TRG报告：弗吉尼亚居首，美国AI数据中心就绪度排名揭示水资源约束

    TRG DataCenters于2026年8月发布的美国24州AI数据中心就绪度排名显示，弗吉尼亚以100分居首，俄亥俄、田纳西、佐治亚和得克萨斯分列其后。报告依据已映射的大型AI数据中心站点、电力容量、用电、估算年碳排放和高水资源压力区域设施占比评分；弗吉尼亚有7个大型AI站点、合计1,085 MW，约三分之一已映射设施位于高水压力地区。

  7. RSSHub 东方财富行业研报

    东吴证券环保行业跟踪周报：三峰环境中标香港I·PARK2项目，设备技术Alpha成长加速

    东吴证券环保行业跟踪周报显示，三峰环境与中建香港联营体10月6日签订香港综合废物管理设施第二期（I·PARK2）项目合约，设计日处理生活垃圾6000吨，批出总价约219.5亿港币，采用NEC4+DBO模式，建造约54个月、运营期15年。生态环境部9月29日印发《生态环境基准工作方案（2026-2030年）》，提出到2030年基本建立国家生态环境基准技术方法体系。

  9. Google Alerts RSS：液冷 数据中心

    电力设备与新能源行业研究：重视锂电风电底部机会，BE买地再验SOFC需求高景气

    电力设备与新能源行业研报建议关注锂电Q4行情与风电底部机会，9月风机新增招标规模同比环比大幅增长、Q3核准加速。研报同时关注AIDC、液冷、电源、氢能与燃料电池、储能、光伏、电网和工控等方向，提及SOFC需求高景气、数据中心自建电源比例预计提升。风险包括政策变化、技术迭代、市场竞争、原材料价格波动、国际关系及AIDC电源VPD专利调查等。

  13. RSSHub 东方财富行业研报

    [开源证券]综合Ⅱ行业点评：企业AI竞争延伸至成本与工作流整合，阜博集团拟收购Dreamesh完善AI视频生成版图

    开源证券综合Ⅱ行业点评指出，企业AI产品正从辅助问答走向业务执行，微软推出Decision-1专用决策模型，谷歌发布Gemini工作智能体，OpenAI深化与Atlassian合作；埃森哲FY2026Q4收入186.8亿美元，当季近100家客户首次开展先进AI项目。

  17. Google Alerts RSS：data center construction

    研究称对俄亥俄州而言，暂停数据中心建设优于维持现状

    一项研究指出，鉴于俄亥俄州已有大量数据中心建设项目，未来最经济的选择是对所有新数据中心项目实施建设禁令，而非继续按现行方式推进。研究认为，相比维持当前数据中心持续扩张的现状，暂停新建能够为该州带来更优的经济效益。该研究以哥伦布（Columbus）为分析背景，但未披露具体数据口径与方法细节。

  18. Google Alerts RSS：数据中心 扩容 资本开支

    金士顿科技白皮书：使用PCIe Gen5固态硬盘优化数据中心存储以赋能AI与大数据应用

    金士顿科技发布白皮书，介绍如何利用PCIe Gen5固态硬盘优化数据中心存储，赋能AI与大数据应用，并帮助数据中心实现绿色化转型与弹性扩容能力升级。白皮书演示了金士顿Data Center DC500 SSD可将整体资本和许可证成本降低39%。

  19. Google Alerts RSS：数据中心 UPS 配电

    开源证券：英伟达800VDC白皮书2.0落地前夜，下半年将成为AI电力设备重要拐点

    开源证券电力设备行业报告指出，英伟达800VDC白皮书2.0明确机柜侧PowerRack将于2026年第三季度进入导入阶段，标志AI数据中心供电架构由传统UPS/交流配电向高压直流、机架级供电演进，下半年将成为AI电力设备的重要拐点，整流电源、BBU、直流配电、母线、连接器及直流保护等环节有望率先受益。

10月11日周日
  1. RSSHub 东方财富行业研报

    国金证券电力设备与新能源行业研究：重视锂电、风电底部机会，BE买地再验SOFC需求高景气

    国金证券发布电力设备与新能源行业周报指出，节后锂电板块逆势走强，当前企业盈利水平、估值与机构配置均处历史区间低位，看好Q4表现及"淡季不淡"兑现。AIDC方面，Bloom Energy（BE）9月底宣布购入约15.8万平方英尺新设施用于扩产，远期产能或翻倍至10GW，再次印证SOFC需求高景气。风电方面，9月风机新增招标16.9GW，同比增长74%、环比增长183%，招标、核准、价格三旺。

  2. RSSHub 东方财富行业研报

    国金证券电力设备与新能源行业研究：液冷肌理系列深度（二）——热界面材料在高热流密度时代重估TIM价值

    国金证券电力设备与新能源行业研究液冷肌理系列深度报告指出，AI GPU/ASIC、HBM 与高速光模块功耗与封装密度上升，使热界面材料（TIM）的选择从导热系数适配转向材料本体、键合层厚度、两侧接触热阻与装配压力的系统协同。

  3. Google Alerts RSS：智算中心

    钱德沛院士谈算力基建与AI4S：超智融合是历史必然，灵晟E级超算验证融合路径

    在第四届光谷人工智能大会上，中国科学院院士钱德沛表示，超智融合是历史必然，将促进国家算力基础设施建设。他指出新一代AI受超级算力、大数据和新算法驱动，但能耗、可靠性与可编程性仍是关键瓶颈；北美"星际之门"项目功耗预计达5GW。

10月10日周六
  1. Google Alerts RSS：数据中心 UPS 配电

    IndexBox：绕线式电流互感器市场展望至2035年，电网现代化与电动汽车充电需求驱动增长

    IndexBox最新报告预测，2026-2035年全球绕线式电流互感器市场将以5.8%的复合年增长率扩张，到2035年市场指数约达145（2025年=100），增长由公用事业智能电表、可再生能源并网、电动汽车充电基础设施以及工业自动化驱动，亚太地区份额约42%。

  2. Google Alerts RSS：data center power grid

    Nature 论文提出面向可再生能源主导电网的端到端网络弹性增强方法

    该文发表于 Nature，提出针对可再生能源主导电网的端到端网络弹性增强框架。文章系统梳理光伏逆变器、分布式能源资源及直流微电网面临的电磁干扰、拒绝服务、模态共振等多类网络物理威胁，并整合入侵检测、风险评估与鲁棒控制等手段，讨论检测、缓解与恢复策略。研究强调在逆变器主导电网中角度、频率与电压稳定性趋于耦合，呼吁建立跨标准、跨层级的协同防御体系。

  3. RSSHub 东方财富行业研报

    中国互联网络信息中心发布《生成式人工智能应用发展报告（2026）》：上半年用户规模破7亿、智能算力达2185 EFLOPS

    中国互联网络信息中心发布《生成式人工智能应用发展报告（2026）》，截至2026年上半年我国生成式人工智能用户规模突破7亿人，普及率超50%；同期智能算力规模达2185 EFLOPS，同比增长177%，全国算力设施整体上架率达71.4%。

  4. RSSHub 东方财富行业研报

    上海人工智能研究院、联合国工业发展组织全球工业人工智能联盟卓越中心与西门子联合发布《中国制造企业智能化与绿色低碳发展白皮书》

    上海人工智能研究院、联合国工业发展组织全球工业人工智能联盟卓越中心与西门子联合发布《中国制造企业智能化与绿色低碳发展白皮书》。白皮书围绕制造企业智能化与绿色低碳转型两条主线，聚焦研发、生产、质量、运维及能源管理等业务领域，提供可量化、可验证的实践案例，并梳理从场景识别到规模应用的实施路径，强调产业知识、数字基础、业务场景与组织协同的长期工程。

  6. RSSHub 东方财富行业研报

    [理特咨询公司]人工智能正在扼杀竞争优势吗？

    文章以亚瑟·D·利特尔（Arthur D. Little）成立140周年为引，回顾创始人亚瑟·德·霍恩·利特尔开创管理咨询领域的历史，并探讨其以主动性和问题解决为核心的哲学至今仍能产生的共鸣。文章标题提出"人工智能正在扼杀竞争优势吗？"的设问，正文内容目前仅围绕公司起源与哲学展开，未给出AI对竞争优势影响的具体分析或结论。